\nSunt convins c\u0103 a\u0163i remarcat afi\u015ful, c\u00e2t mai vizibil postat \u00een mod normal (ca obliga\u0163ie legal\u0103 de altfel) \u00een barurile \u015fi restaurantele autohtone \u015fi nu numai \u00een care se specific\u0103 adaosul comercial practicat \u00een unitatea respectiv\u0103. Studen\u0163ii \u00eenva\u0163\u0103 \u00een \u015fcoal\u0103 c\u0103 rolul adaosului comercial ca indicator de gestiune la nivelul unei firme este acela de a acoperi cheltuielile endogene specifice acesteia \u2013 salarii, chirii, amortizare etc. – \u015fi de a permite realizarea de profit.<\/p>\n
\n\u00cen sistemul bancar echivalentul adaosului comercial este diferen\u0163ialul de dob\u00e2nd\u0103 (ecartul sau spread-ul) dintre dob\u00e2nda activ\u0103 \u015fi cea pasiv\u0103.<\/p>\n
\nPe baza datelor furnizate de c\u0103tre Banca Na\u0163ional\u0103 a Rom\u00e2niei se poate cuantifica nivelul acestui indicator pentru sistemul bancar local (vezi tabelele din dreapta).<\/p>\n
\nColoana 4 din tabel nu relev\u0103 nimic altceva dec\u00e2t \u201emarja comercial\u0103\u201c practicat\u0103 \u00een sistemul bancar rom\u00e2nesc. Datele prezentate sunt la nivelul lunii ianuarie din anul curent. Marja dintre creditele acordate \u015fi depozitele atrase \u00een lei \u00een sold de la popula\u0163ie este de peste 150%! Firmele au avut parte de un discount, se pare: numai 106% este nivelul indicatorului men\u0163ionat. Poate a\u015fa \u00een\u0163elege\u0163i sfatul \u00een\u0163elept al unui consilier al b\u0103ncii centrale care sugera mai deun\u0103zi acordarea de credite prioritar c\u0103tre firme, c\u0103ci gradul de \u00eendatorare al acestora \u00een raport cu persoanele fizice este mai redus. Normal a\u015f spune, nu crede\u0163i?<\/p>\n
\nAcela\u015fi sistem bancar rom\u00e2nesc este analizat \u00een cadrul raportului realizat de c\u0103tre Consiliul Concuren\u0163ei, raport intitulat \u201eEvolu\u0163ia concuren\u0163ei \u00een sectoare cheie\u201c, raport publicat \u00een anul 2012. La pagina 74 din raportul invocat, raport disponibil pe site-ul institu\u0163iei, se men\u0163ioneaz\u0103 \u201e\u00een ultima parte a perioadei analizate se observ\u0103 o tendin\u0163\u0103 de cre\u015ftere a diferen\u0163ei dintre nivelul dob\u00e2nzii la credite \u015fi depozite \u00een sold \u015fi noi, denominate \u00een lei, spre deosebire de cele denominate \u00een euro, care manifest\u0103 o tendin\u0163\u0103 descresc\u0103toare\u201c.<\/p>\n
\nUn alt studiu recent efectuat de c\u0103tre Centrul European pentru Analize Economice cu privire la avantajele competitive ale \u0163\u0103rilor din regiunea din care face parte \u015fi Rom\u00e2nia, studiu publicat \u00een paginile Ziarului Financiar, nu poate s\u0103 nu re\u0163in\u0103 aten\u0163ia c\u0103 accesul la finan\u0163are constituie ultimul \u201edriver\u201c de competitivitate pentru Bulgaria \u015fi, bine\u00een\u0163eles, Rom\u00e2nia \u2013 3%. Asta \u00een timp ce \u00een Turcia este de 31%, iar \u00een Polonia de 64%. Sigur c\u0103 nu numai sectorul bancar este responsabil pentru acest fapt, ci \u015fi subdezvoltarea evident\u0103 a pie\u0163ei de capital autohtone printre al\u0163i factori.<\/p>\n
\nEvident m\u0103rimea \u201emarjei comerciale\u201c din sistemul bancar este sub influen\u0163a unui complex de factori endogeni, dar \u015fi exogeni \u00een raport cu fiecare banc\u0103 \u00een parte. M\u0103 rezum s\u0103 observ cre\u015fterea semnificativ\u0103 a gradului de concentrare at\u00e2t pe pia\u0163a depozitelor, c\u00e2t \u015fi pe cea a creditelor \u00een perioada 2008-2012, indicatorii specifici prezenta\u0163i \u00een raportul Consiliului Concuren\u0163ei (ca \u015fi concluziile acestuia) fiind indubitabili. \u00cen mod cert, structura concuren\u0163ial\u0103 \u00eencurajeaz\u0103 cre\u015fterea marjei medii \u00een sector, manualul de microeconomie ne \u00eenva\u0163\u0103 din primul an de facultate lucrul \u0103sta.<\/p>\n
\nAnticipez artileria grea ce va fi lansat\u0103 de bancheri \u00een ap\u0103rarea redutei proprii: nivelul prea mare al rezervelor minime obligatorii, riscul ridicat specific activit\u0103\u0163ii derulate \u015fi spa\u0163iului na\u0163ional etc., etc. Sper m\u0103car c\u0103 nu vor invoca \u015fi rata ridicat\u0103 de credite neperformante pentru justificarea acestor marje comerciale specifice b\u0103uturilor alcoolice, nu de alta dar castronul cu punch, cum plastic spunea Greenspan, a fost adus tocmai de bancheri pe mas\u0103 \u00een mijlocul petrecerii din 2007-2008. <\/p>\n
\nAm auzit recent c\u0103 restructurarea activit\u0103\u0163ii ar fi c\u0103p\u0103tat substan\u0163\u0103 ceva mai mare \u015fi \u00een Rom\u00e2nia. Cu toate c\u0103 nu am auzit de argumentele economice ale training-urilor la munte cu echipa de v\u00e2nz\u0103ri, \u00een condi\u0163iile \u00een care \u201esportul la mod\u0103\u201c este refinan\u0163area. \u015ei mai e ceva ce top managementul bancar omite cu perseveren\u0163\u0103 s\u0103 fac\u0103: s\u0103 \u00ee\u015fi recoreleze veniturile proprii cu dinamica creditelor neperformante, de exemplu.<\/p>\n