\n\u201eO nou\u0103 bul\u0103 imobiliar\u0103 este pe punctul de a se declan\u015fa at\u00e2t \u00een Europa, c\u00e2t \u015fi \u00een Rom\u00e2nia. Nu c\u0103 investitorii ar fi uitat de criza de acum c\u00e2\u0163iva ani, dar nu au ce face cu banii str\u00e2n\u015fi dup\u0103 ce b\u0103ncile au sc\u0103zut drastic dob\u00e2nzile la depozite \u00een \u00eentreaga Europ\u0103. Dob\u00e2nzile real negative oferite de b\u0103nci la depozite i-ar putea determina pe cei care economisesc s\u0103 caute alternative pentru plasarea banilor \u00een p\u0103m\u00e2nturi \u015fi locuin\u0163e\u201c, era scenariul fatalist lansat de guvernatorul B\u0103ncii Na\u0163ionale a Rom\u00e2niei, Mugur Is\u0103rescu, \u00een vara anului trecut.<\/p>\n
\n\u201eRaport\u00e2ndu-ne la evolu\u0163ia din ultimele 12-18 luni \u015fi la noul context din mediul de afaceri, \u00een general, \u015fi sectorul imobiliar, \u00een particular, p\u0103str\u00e2nd o not\u0103 de modera\u0163ie \u015fi de realism, ne a\u015ftept\u0103m ca anul 2015 s\u0103 fie unul al stabiliz\u0103rii, al maturiz\u0103rii pie\u0163ei \u015fi al unor cre\u015fteri ponderate pe anumite sectoare ale activit\u0103\u0163ii noastre\u201c, previzioneaz\u0103 Alina Necula, \u015feful departamentului de marketing \u015fi v\u00e2nz\u0103ri al Adama Group, de\u0163inut de austriecii de la Immofinanz. Alina Necula crede c\u0103 pia\u0163a imobiliar\u0103 local\u0103, \u00een general, are un suflu nou, sus\u0163inut \u015fi de ocuparea unui loc patru \u00een topul investi\u0163iilor din Europa Central\u0103 \u015fi de Est, cu o cre\u015ftere semnificativ\u0103 fa\u0163\u0103 de 2013.<\/p>\n
\n\u00cen 2014, activitatea pie\u0163ei imobiliare per total a fost vizibil mai intens\u0103 dec\u00e2t cea a anului precedent – volumul de investi\u0163ii s-a ridicat \u00een 2014 la circa 2 miliarde de euro. Anul trecut a confirmat ie\u015firea din criz\u0103 \u015fi rea\u015fezarea pie\u0163ei, dup\u0103 cum spun aproape la unison dezvoltatori, investitori, v\u00e2nz\u0103tori \u015fi cump\u0103r\u0103tori. Dezvolt\u0103rile imobiliare au fost reluate \u015fi sunt mult mai bine conectate la cererea \u015fi necesit\u0103\u0163ile pie\u0163ei, b\u0103ncile arat\u0103 din nou un apetit \u00een cre\u015ftere pentru creditarea clientului final, \u00een timp ce clien\u0163ii se dovedesc a fi mult mai informa\u0163i \u015fi mai aten\u0163i privind alegerea imobiliar\u0103 pe care o fac.<\/p>\n
\nRevenirea pie\u0163ei este promis\u0103 mai ales de statistici care au \u0163inut capetele de afi\u015f la sf\u00e2r\u015fitul anului trecut: \u00een 2014, num\u0103rul locuin\u0163elor noi livrate a crescut p\u00e2n\u0103 la 7.500 de unit\u0103\u0163i \u00een Capital\u0103 \u015fi pa 45.000\/total potrivit INS (conform unor consultan\u0163i, num\u0103rul lor ar fi de fapt cu circa 50% mai mare, \u0163in\u00e2nd cont c\u0103 mul\u0163i dezvoltatori nu \u015fi-au \u00eentabulat propriet\u0103\u0163ile, aleg\u00e2nd s\u0103 declare locuin\u0163ele abia dup\u0103 v\u00e2nzarea acestora). Semnale pozitive au venit \u015fi din tranzac\u0163iile \u00eencheiate, care au ajuns anul trecut la circa 800.000, cu 100.000 peste nivelul anului 2007 \u015fi \u00een cre\u015ftere cu 50.000 fa\u0163\u0103 de 2013. \u201eSuntem pe un trend ascendent al num\u0103rului de tranzac\u0163ii, la pre\u0163uri mult mai mici dec\u00e2t \u00een 2007, dar la pre\u0163uri constante fa\u0163\u0103 de 2013. Asta \u00eenseamn\u0103 c\u0103 suntem \u00een momentul de fa\u0163\u0103 \u00eentr-un punct de cotitur\u0103 \u015fi ne putem a\u015ftepta \u00een orice moment s\u0103 se inverseze trendul\u201c, sper\u0103 optimist Drago\u015f V\u00eelceanu, pre\u015fedintele Asocia\u0163iei Brokerilor Imobiliari din Rom\u00e2nia \u015fi proprietarul Agen\u0163ie.Net.<\/p>\n
\nFaptul c\u0103 \u00eencrederea oamenilor \u00een investi\u0163ii \u00een imobiliare a crescut rezult\u0103 nu doar din num\u0103rul de oferte, mai mari cu circa 25% fa\u0163\u0103 de anul anterior, ci \u015fi dintr-un nivel al cererii direct propor\u0163ional cu aceasta, cu 62% mai mare fa\u0163\u0103 de 2009, potrivit INS. \u201eCererea a crescut semnificativ, oamenii au \u00eencredere \u00een viitor, au \u00eencredere s\u0103 se \u00eemprumute \u015fi, \u00een acela\u015fi timp, sunt \u015fi \u00eencuraja\u0163i s\u0103 se \u00eemprumute\u201d, observ\u0103 V\u00eelceanu. Armonizarea raportului cerere-ofert\u0103 explic\u0103 \u015fi stabilitatea \u00een ce prive\u015fte pre\u0163urile locuin\u0163elor, cu oscila\u0163ii \u00een intervalul +-2-3%.<\/p>\n
<\/p>\n
\n\u201eNu vorbim despre un boom reziden\u0163ial, ci despre o normalizare a pie\u0163ei. Clien\u0163ii sunt mult mai aten\u0163i la ceea ce cump\u0103r\u0103, vizioneaz\u0103 cel pu\u0163in cinci-\u015fase proiecte, \u00ee\u015fi fac calcule cu privire la situa\u0163ia financiar\u0103 \u015fi nu se gr\u0103besc s\u0103 ia o decizie cu privire la achizi\u0163ie. Atunci c\u00e2nd vorbim despre un astfel de cump\u0103r\u0103tor, vorbim despre o stabilizare a tranzac\u0163iilor pe pia\u0163a reziden\u0163ial\u0103 la un nivel sustenabil pentru situa\u0163ia financiar\u0103 \u015fi pentru popula\u0163ia Rom\u00e2niei\u201c, descrie situa\u0163ia actual\u0103 a pie\u0163ei Iulian C\u0103lin, general manager al Alpha Real Estate Services, parte a Alpha Bank, care se ocup\u0103 de managementul complexurilor reziden\u0163iale Doamna Ghica Plaza \u015fi Vista Residence, aflate \u00een insolven\u0163\u0103. \u201eProgramul Prima cas\u0103 \u015fi TVA-ul de 5% pentru apartamentele cu un pre\u0163 de sub 380.000 de lei sunt elementele care au sus\u0163inut revenirea pie\u0163ei \u015fi vor reprezenta \u00een continuare unele din motoarele principale\u201c, potrivit lui Iulian C\u0103lin. Chiar dac\u0103 acesta este folosit mai ales pentru achizi\u0163ia de apartamente vechi, genereaz\u0103 lichiditate pentru v\u00e2nz\u0103torii de astfel de apartamente \u015fi care se pot \u00eendrepta ulterior spre un spa\u0163iu locativ nou, mai scump \u015fi de o calitate mai bun\u0103. Anul trecut s-a ajuns la un moment istoric pentru dob\u00e2nzi, datorat dob\u00e2nzii Robor la trei luni (referin\u0163a pentru costul creditelor \u00een lei, n.r.) de 1,7%, ceea ce a f\u0103cut ca b\u0103ncile s\u0103 aib\u0103 la finalul lunii noiembrie un stoc de credite \u00een lei acordate pentru achizi\u0163ia de locuin\u0163e de 8,8 miliarde de lei, de circa trei ori peste nivelul din aceea\u015fi perioad\u0103 a anului trecut, potrivit BNR. \u00cen plus, din 2011, de la lun\u0103 la lun\u0103, num\u0103rul de credite acordate popula\u0163iei pentru achizi\u0163ia de locuin\u0163e s-a aflat \u00een cre\u015ftere permanent\u0103, creditul \u00een lei cresc\u00e2nd cu aproximativ 200% ca efect al sc\u0103derii dob\u00e2nzilor \u015fi al trecerii la programul Prima cas\u0103 exclusiv \u00een lei. Singurul loc unde s-a \u00eenregistrat sc\u0103dere a fost creditul \u00een euro, diminuarea \u00een aceast\u0103 zon\u0103 a credit\u0103rii fiind de circa 5%.<\/p>\n
\nDeocamdat\u0103, apetitul b\u0103ncilor de a acorda credite imobiliare se manifest\u0103 \u00een mod special c\u0103tre publicul larg \u015fi mai pu\u0163in c\u0103tre dezvoltatori, potrivit brokerului, una dintre tendin\u0163ele care se men\u0163in fiind autofinan\u0163area propriilor proiecte. \u201eReluarea finan\u0163\u0103rii proiectelor reziden\u0163iale de c\u0103tre b\u0103nci s-a produs destul de t\u00e2rziu \u015fi efectul acesteia \u00eenc\u0103 nu s-a v\u0103zut \u00een pia\u0163\u0103. Abia au \u00eenceput s\u0103 beneficieze de finan\u0163are c\u00e2teva proiecte, astfel c\u0103 rezultatul relu\u0103rii finan\u0163\u0103rii dezvolt\u0103rilor \u00eel vom vedea \u00een 2015 – 2016\u201d, observ\u0103 Ionu\u0163 Bordei, head of land investment and residential developments \u00een cadrul DTZ Echinox.<\/p>\n
\nRezultatele unei pie\u0163e cu tendin\u0163e bune \u00een 2014 se vor reflecta toate \u00een modul cum va ar\u0103ta businessul imobiliar din acest an. \u201e\u00cen 2015 pia\u0163a va fi mult mai competitiv\u0103 \u015fi mult mai calitativ\u0103. Dezvoltatorii \u00ee\u015fi fac foarte bine lec\u0163iile, se consult\u0103 intensiv cu juc\u0103torii din pia\u0163\u0103, studiaz\u0103 bine profilul cump\u0103r\u0103torilor \u015fi \u00eencearc\u0103 s\u0103 creeze, pe c\u00e2t se poate, produsul ideal. Evident c\u0103 \u00eenc\u0103 mai exist\u0103 \u015fi dezvoltatori vis\u0103tori, dar la fel de bine exist\u0103 \u015fi clien\u0163i ie\u015fi\u0163i complet din pia\u0163\u0103\u201c, consider\u0103 Bordei.<\/p>\n
\nPia\u0163a de reziden\u0163ial nou a atras \u00een principal dezvoltatori de talie mic\u0103 \u015fi medie, estim\u0103rile directorului general al Alpha Real Estate \u00een ce prive\u015fte investi\u0163iile \u00een pia\u0163a reziden\u0163ial\u0103 la nivelul anului 2014 fiind de aproximativ 150 de milioane de euro. \u201ePentru dezvoltatorii mari, revenirea \u00een pia\u0163\u0103 a fost la fel de dificil\u0103 ca \u015fi pentru cump\u0103r\u0103tori, din cauza lipsei de finan\u0163are \u015fi a cererii reduse. Oferta a fost sus\u0163inut\u0103 de dezvoltatorii mici care s-au autofinan\u0163at, \u015fi-au limitat riscul la un num\u0103r mic de apartamente \u015fi au reu\u015fit s\u0103 controleze foarte riguros costurile, at\u00e2t \u00een ceea ce prive\u015fte achizi\u0163ia terenului, c\u00e2t \u015fi \u00een timpul construc\u0163iei\u201c, explic\u0103 Iulian C\u0103lin. Compania pe care o conduce a v\u00e2ndut p\u00e2n\u0103 \u00een prezent 40 de apartamente din Doamna Ghica Plaza \u015fi Green Vista Residence Estate, dup\u0103 adaptarea la cererea actual\u0103: repozi\u0163on\u0103ri ale proiectelor, relans\u0103ri ale v\u00e2nz\u0103rilor, investi\u0163ii suplimentare \u00een ambele proiecte reziden\u0163iale, investi\u0163ii care au vizat economii de costuri pentru locatarii deja existen\u0163i (electricitate, gaz, \u00eentre\u0163inere etc), apartamente cu finisaje la alegerea cump\u0103r\u0103torului, securitate, precum \u015fi diverse beneficii colaterale, cum ar fi locuri de joac\u0103 pentru copii \u015fi spa\u0163ii verzi.<\/p>\n
\nV\u00e2nz\u0103rile au fost impulsionate \u015fi de nivelul de educa\u0163ie al clien\u0163ilor care acum \u00een\u0163eleg tot mai mult importan\u0163a unei alegeri inteligente atunci c\u00e2nd vine vorba de achizi\u0163ionarea unei locuin\u0163e, spune Alina Necula: \u201eAsist\u0103m la tranzac\u0163ion\u0103ri cu clien\u0163i tot mai informa\u0163i \u015fi ancora\u0163i \u00een realit\u0103\u0163ile pie\u0163ei\u201c.<\/p>\n
\nDirectorul general al Alpha Real Estate confirm\u0103 faptul c\u0103 problemele economice ale ultimilor ani au schimbat \u015fi profilul cump\u0103r\u0103torilor. Dac\u0103 \u00een 2007, cump\u0103r\u0103torii erau reprezenta\u0163i mai ales de investitori speculativi, care acaparau pia\u0163a prin achizi\u0163ii off-plan \u015fi rev\u00e2nzare, acum ace\u015ftia sunt aproape inexisten\u0163i \u00een compara\u0163ie cu clien\u0163ii persoane fizice, potrivit directorului general al Alpha Real Estate Services.<\/p>\n
<\/p>\n
\n\u201eApartamentul nou pentru clasa medie\u201c este strategia dezvoltatorilor care vor s\u0103 se pozi\u0163ioneze cu \u015fanse maxime de succes pe pia\u0163\u0103. Constructorii de locuin\u0163e au \u00een\u0163eles c\u0103, \u00een acest moment, cump\u0103r\u0103torii se \u00eendreapt\u0103 \u00een principal c\u0103tre apartamente de 2 \u015fi 3 camere \u00een blocurile noi. Mul\u0163i dintre ace\u015ftia ajung, \u00een multe situa\u0163ii din cauza loca\u0163iei sau pre\u0163urilor apartamentelor noi, s\u0103 cumpere apartamente din blocuri vechi. Peste 70% din tranzac\u0163ii sunt cu apartamente vechi, \u00eens\u0103 oficialii pie\u0163ei sunt convin\u015fi c\u0103 acest nivel se va \u00eembun\u0103t\u0103\u0163i gradual \u00een favoarea apartamentelor noi. \u201e\u00cen Bucure\u015fti, blocurile de apartamente au \u00een medie 45 de ani de la data fabrica\u0163iei, prin urmare devine nesustenabil s\u0103 contractezi un credit pe 25-30 ani pentru o astfel de achizi\u0163ie\u201c, spune directorul general al Alpha Real Estate. Chiar dac\u0103 activitatea investi\u0163ional\u0103 s-a intensificat, prioritate au avut proiectele care se \u00eencadreaz\u0103 \u00een plafonul de pre\u0163 de 60.000 de euro. Un semn de maturizare a pie\u0163ei este dat de faptul c\u0103 procentul cump\u0103r\u0103torilor interesa\u0163i de segmentul de pre\u0163 de sub 20.000 de euro a sc\u0103zut anul trecut cu p\u00e2n\u0103 la 1%, \u00een timp ce segmentul locuin\u0163elor cu pre\u0163ul de peste 40.000 de euro a crescut cu circa 15%, potrivit imobiliare.net.<\/p>\n
\nUn tip de locuin\u0163\u0103 care va deveni din ce \u00een ce mai c\u0103utat\u0103 \u00een anii urm\u0103tori nu va fi cea mai ieftin\u0103 locuin\u0163\u0103, ci aceea la un raport calitate-pre\u0163 corect: construit\u0103 la un nivel de calitate \u015fi siguran\u0163\u0103 crescut, aliniat\u0103 la cerin\u0163ele pie\u0163ei, cu suprafe\u0163e medii \u015fi atent compartimentate, observ\u0103 \u015fi \u015feful departamentului de marketing \u015fi cercetare al Adama. \u201eLocalizarea proiectului reziden\u0163ial devine tot mai important\u0103 pentru c\u0103 este necesar ca viitorii proprietari s\u0103 aib\u0103 \u00een imediata apropiere toate facilit\u0103\u0163ile necesare \u2013 un ansamblu reziden\u0163ial amplasat \u00een ora\u015f, \u00een cartiere de tradi\u0163ie, bine conectat la infrastructura rutier\u0103, \u00een zone accesibile \u015fi av\u00e2nd \u00een apropiere op\u0163iuni multiple pentru cump\u0103r\u0103turi, educa\u0163ia copiilor etc. Pe scurt, apartamentul nou adresat clasei medii\u201d.<\/p>\n
\nInvesti\u0163iile Adama \u00een pia\u0163a reziden\u0163ial\u0103 local\u0103 postcriz\u0103 se ridic\u0103 la 16 milioane de euro, exclusiv din fondurile companiei. \u00cen 2014, a construit 50 de unit\u0103\u0163i premium \u00een cea de-a patra cl\u0103dire Copou Bellevue aflat \u00een Ia\u015fi, iar anul trecut a finalizat faza a doua din dou\u0103 complexuri din Titan, printre planurile de investi\u0163ii viitoare ale companiei num\u0103r\u00e2ndu-se \u015fi un bloc cu 77 de apartamente \u00een cartierul Berceni din sudul Capitalei. \u201eUn trend demn de luat \u00een calcul, disp\u0103rut \u00een perioada de criz\u0103, este achizi\u0163onarea locuin\u0163elor din faza de construc\u0163ie a acestora. Clien\u0163ii au \u00een\u0163eles c\u0103, \u00een cazul dezvoltatorilor serio\u015fi, achizi\u0163ia din faza de plan nu mai reprezint\u0103 un risc \u015fi pot beneficia de pre\u0163uri cu discount dac\u0103 vor cump\u0103ra \u00een aceast\u0103 faz\u0103\u201d, explic\u0103 reprezentanta Adama. Ea ofer\u0103 ca exemplu ultima faz\u0103 de dezvoltare a ansamblului Copou Bellevue, construit de Adama \u00een Ia\u015fi unde, la predarea cl\u0103dirii, 75% dintre apartamente erau deja v\u00e2ndute.<\/p>\n
\nO alt\u0103 oportunitate \u0163ine \u015fi de noul profil al clientul final, profil care se \u00eentrevede \u00een ultima perioad\u0103 tot mai puternic \u2013 profilul unui consumator matur, informat, care alege \u00een cuno\u015ftin\u0163\u0103 de cauz\u0103. Faptul c\u0103 gusturile clien\u0163ilor s-au mai rafinat se reflect\u0103 \u015fi \u00een proiectul Cortina Residence, unul dintre cele mai mari proiecte falimentare de dup\u0103 boom. Controlat ini\u0163ial de grupul italian Cefin \u015fi de fondul de investi\u0163ii Heitman, care pl\u0103nuiau ca pe un teren de 7.500 de metri p\u0103tra\u0163i din strada Horia M\u0103celariu s\u0103 ridice un bloc cu 270 de locuin\u0163e de lux ale c\u0103ror pre\u0163uri porneau de la 169.000 de euro, \u00een vara lui 2013, terenul \u015fi structura \u00eenceput\u0103 a proiectului reziden\u0163ial au fost cump\u0103rate de firma Auto F1 Advantage Team, controlat\u0103 de oamenii de afaceri Marian C\u0103t\u0103lin Constantin \u015fi Akram Abu-Lail pentru un pre\u0163 de circa
\n3,7 milioane de euro.<\/p>\n
\nDezvoltatori cu experien\u0163\u0103 \u00een sectorul reziden\u0163ial dup\u0103 ce au dezvoltat c\u00e2teva sute de apartamente \u00een zona prelungirea Ghencea din sud-vestul Capitalei, ei mizeaz\u0103 pe segmentul clien\u0163ilor cu venituri medii \u015fi peste medie, adres\u00e2nd pre\u0163uri de circa 1.200 euro pe metrul p\u0103trat. \u201eAnul trecut a fost considerat unul bun pentru pia\u0163a autohton\u0103, iar a\u015ftept\u0103rile pentru cel \u00een curs nu se las\u0103 mai prejos\u201c, spune Bogdan Rusu, directorul departamentului de v\u00e2nz\u0103ri al Cortina Residence, potrivit c\u0103ruia 20% din totalul de 270 de locuin\u0163e ce urmeaz\u0103 s\u0103 fie finalizate anul acesta sunt deja contractate, iar anul acesta preconizeaz\u0103 dublarea num\u0103rului.<\/p>\n
\nBogdan Rusu \u015fi-a dat seama recent c\u0103 cel mai dificil lucru este s\u0103 \u00eel faci pe client s\u0103 cumpere, dup\u0103 ce a experimentat \u015fi perioada de boom, c\u00e2nd lucra la InCity \u015fi, la t\u00e2rguri, oamenii st\u0103teau la coad\u0103 pentru a cump\u0103ra proiecte pe h\u00e2rtie. \u00cen promovarea noului proiect mizeaz\u0103 pe zona Her\u0103str\u0103u \u015fi pe detalii precum o fa\u0163ad\u0103 ventilat\u0103 ce imit\u0103 fotosinteza. Potrivit lui, num\u0103rul clien\u0163ilor care au cump\u0103rat apartamente cu pre\u0163uri de peste 80.000 de euro a crescut cu jum\u0103tate \u00een 2014 fa\u0163\u0103 de 2013, anul trecut fiind primul \u00een care s-au \u00eenregistrat cre\u015fteri de pre\u0163uri, at\u00e2t pe segmentul de buget Prima cas\u0103, c\u00e2t \u015fi pe segmentul mediu, de 900-1.000 de euro pe metrul p\u0103trat. \u201eStudiile ne arat\u0103 c\u0103 pe segmentul 20.000-40.000 de euro cererea a sc\u0103zut foarte mult, simultan cresc\u00e2nd interesul pentru intervalul de peste 60.000-80.000 de euro. Cred c\u0103 asta va fi tendin\u0163a \u015fi noi pe asta vom miza \u015fi dup\u0103 acest proiect, pe zone centrale, ultracentrale, foarte aproape de centru \u015fi de gurile de metrou, sau pe zonele de interes precum zona de nord\u201c, explic\u0103 directorul de v\u00e2nz\u0103ri.<\/p>\n
\n\u201eOamenii \u015fi-au dat seama c\u0103 \u00een infrastructur\u0103 nu se vor \u00eent\u00e2mpla foarte multe lucruri \u00een urm\u0103torii cinci-zece ani \u015fi prefer\u0103 s\u0103 economiseasc\u0103, s\u0103 cumpere ceva aproape de nevoile lor dec\u00e2t s\u0103 se mute la marginea Bucure\u015ftiului sau \u00een afara Bucure\u015ftiului \u015fi s\u0103 fie stresa\u0163i toat\u0103 via\u0163a\u201c, observ\u0103 el. Cine sunt clien\u0163ii cu astfel de bugete? Potrivit lui Rusu, sunt tinerii cu v\u00e2rsta cuprins\u0103 \u00eentre 25 \u015fi 45 de ani, cu venituri medii sau peste medie, nu neap\u0103rat angaja\u0163i de multina\u0163ional\u0103, ci \u015fi expa\u0163i care cump\u0103r\u0103 aici consider\u00e2nd c\u0103 reprezint\u0103 o bun\u0103 oportunitate ca investi\u0163ie.<\/p>\n
<\/p>\n
\nDe\u015fi a avut o perioad\u0103 complicat\u0103 \u00een ultmii ani, zona luxului revine \u00een c\u0103ut\u0103rile clien\u0163ilor. Compania Alesonor, prezent\u0103 pe pia\u0163a autohton\u0103 \u00eenc\u0103 din 2003 cu un capital de investi\u0163ii de aproximativ 45 de milioane euro (Clover Residence, Magnolia Residence, Ivi Office Residence, Almond Tree Residence, Amber Gardens), a lansat recent un nou proiect. Dezvoltatorul a reluat \u00een 2013 construc\u0163ia unui proiect de lux \u00eenceput \u00een criz\u0103, Amber Gardens, consider\u00e2nd c\u0103 pia\u0163a este suficient de preg\u0103tit\u0103 pentru lansarea primului concept reziden\u0163ial de case pasive de pe pia\u0163a autohton\u0103. \u201eTot ce se construie\u015fte ast\u0103zi se afl\u0103 la o calitate mai bun\u0103 dec\u00e2t \u00eenainte, iar oamenii care au r\u0103mas \u00een pia\u0163\u0103 sunt cei cu adev\u0103rat interesa\u0163i de aceast\u0103 afacere\u201c, spune Leonidas Anastasopoulos, managing partner al proiectului. Au ales segmentul de lux dup\u0103 ce au acumulat experien\u0163\u0103 anterioar\u0103 pe aceast\u0103 pia\u0163\u0103 \u015fi au decis s\u0103 adopte componenta ecologic\u0103 dup\u0103 ce au constatat c\u0103 nu cre\u015fte pre\u0163ul acestor apartamente dec\u00e2t cu 10%. \u00cen prezent, au construit \u015fase din cele 60 de locuin\u0163e ale proiectului, pe care estimeaz\u0103 s\u0103 le finalizeze \u00een trei ani \u015fi \u00een care \u015fi-au propus s\u0103 investeasc\u0103 circa 14 milioane de euro. \u201eChiar dac\u0103 economisirea energiei este mai ales reflectat\u0103 \u00een pia\u0163a de birouri, credem c\u0103 pe termen lung acest trend se va reflecta \u015fi pe pia\u0163a reziden\u0163ial\u0103, unde indivizii sunt mai aten\u0163i la ce se \u00eent\u00e2mpl\u0103 ast\u0103zi \u015fi mai pu\u0163in la economisire pe termen lung.\u201c<\/p>\n
\nOportunit\u0103\u0163ile anului care tocmai a \u00eenceput sunt conectate la pozi\u0163ia curent\u0103 adoptat\u0103 de p\u0103r\u0163ile implicate \u00een sectorul imobiliar. Dac\u0103 \u00een ceea ce prive\u015fte creditarea pentru clientul final din sectorul reziden\u0163ial se va concretiza programul Noua cas\u0103, dedicat exclusiv locuin\u0163elor noi, acesta ar putea fi o oportunitate de dezvoltare pentru dezvoltatori, potrivit Alinei Necula. \u015ei reprezentantul Alpha Real Estate este la fel de optimist \u015fi previzioneaz\u0103 o cre\u015ftere de aproximativ 10-15% a num\u0103rului de tranzac\u0163ii pe pia\u0163a de reziden\u0163ial nou, \u00eens\u0103 la un nivel al pre\u0163urilor similar cu 2014 sau poate cu o cre\u015ftere de 2-3%. Potrivit lui, nevoia cump\u0103r\u0103torilor pentru spa\u0163ii locative noi a reap\u0103rut, \u00een ciuda reticen\u0163ei oamenilor de a se \u00eendatora la b\u0103nci pe 25-30 de ani pentru astfel de achizi\u0163ii.<\/p>\n
\n\u201eTrendul pre\u0163urilor este \u00eens\u0103 ascendent \u015fi at\u00e2t timp c\u00e2t cererea nu va fi influen\u0163at\u0103 de investitori speculativi, pia\u0163a se va a\u015feza la un nivel de aproximativ 1.000 euro \/ mp utili cu unele varia\u0163ii \u00een func\u0163ie de loca\u0163ie \u015fi facilit\u0103\u0163i\u201c, spune directorul general al Alpha Real Estate. O oportunitate st\u0103 \u015fi \u00een politica b\u0103ncilor privind creditarea noilor dezvolt\u0103ri reziden\u0163iale. Dac\u0103 apetitul pentru creditarea clientului final se \u00eenscrie pe un trend ascendent, \u00een cazul credit\u0103rii companiilor, b\u0103ncile sunt mult mai sceptice \u015fi rezervate. \u201e\u00cen aceste condi\u0163ii, putem spune c\u0103 este o pia\u0163\u0103 a companiilor care \u00ee\u015fi permit s\u0103 dezvolte din resurse proprii\u201c, spune Alina Necula.<\/p>\n
\nTotu\u015fi, 2015 ar putea fi anul \u00een care b\u0103ncile s\u0103 intre din nou pe pia\u0163\u0103 \u015fi s\u0103 finan\u0163eze, potrivit lui Adrian Crivii, pre\u015fedintele companiei de consultan\u0163\u0103 \u00een imobiliare Darian. \u201eVin bani din Europa, mul\u0163i bani care nu se mai duc \u00een Rusia vor veni \u00eencoace, o s\u0103 avem un boom, inclusiv pe pia\u0163a reziden\u0163ial\u0103. Vom avea un boom, din punctul de vedere al dezvolt\u0103rilor imobiliare care nu se vor g\u0103si pe pia\u0163\u0103 la anul, ci anul urm\u0103tor\u201c, previzioneaz\u0103 Crivii. Poten\u0163ialul pie\u0163ei este de circa 40.000 de locuin\u0163e noi pe an la nivel na\u0163ional \u015fi de circa 16.000 \u00een Capital\u0103, potrivit lui Drago\u015f V\u00eelceanu. \u00cen prezent, gradul de \u00eenlocuire este de circa 100 de ani, \u00een timp ce, la nivel european, acesta a ajuns la 50 de ani.<\/p>\n
\n2015 va aduce cu siguran\u0163\u0103 investitori noi, dar va \u015fi reactiva vechii investitori. Ace\u015ftia se vor orienta doar spre pie\u0163ele active, cu putere de absorb\u0163ie. Dezvoltarea \u00een alte zone dec\u00e2t cele clasice: Bucure\u015fti, Ia\u015fi, Cluj, se va face doar dac\u0103 zonele \u015fi ora\u015fele respective dovedesc c\u0103 au destul\u0103 putere de cump\u0103rare \u015fi de absorb\u0163ie, potrivit lui Crivii. \u201eContinuarea evolu\u0163iei pozitive a economiei prin cre\u015fterea investi\u0163iilor str\u0103ine \u015fi o relansare a investi\u0163iilor publice, \u00een special cele din infrastructur\u0103, ar putea consolida nivelul veniturilor salariale \u015fi ar putea influen\u0163a pozitiv cererea. Dac\u0103 discut\u0103m despre ofert\u0103, o cre\u015ftere a finan\u0163\u0103rii din partea institu\u0163iilor financiare nu va putea veni dec\u00e2t dup\u0103 o sc\u0103dere a nivelului creditelor neperformante \u015fi continuarea consolid\u0103rii sistemului bancar care se va accentua \u00een acest an\u201c, concluzioneaz\u0103 reprezentantul Darian.<\/p>\n
<\/p>\n
\n\u201eNu consider c\u0103 \u00een urm\u0103toarea perioad\u0103 vor exista fluctua\u0163ii semnificative pe partea de investi\u0163ii noi. \u00cen acest moment, oferta pare s\u0103 acopere cererea, prin urmare nu v\u0103d un motiv important pentru modificarea acestui echilibru. Lucrurile se \u00eembun\u0103t\u0103\u0163esc \u00een Europa Central\u0103 \u015fi de Est, mai ales \u00een Rom\u00e2nia, lucru confirmat de vizitele \u015fi de c\u0103l\u0103toriile pe care eu le fac la fiecare trei luni \u00een Rom\u00e2nia, iar schimb\u0103rile pe care le v\u0103d \u00een \u0163ar\u0103 m\u0103 determin\u0103 s\u0103 fiu optimist\u201c, declara \u00een cadrul unei conferin\u0163e de pres\u0103 organizate la sf\u00e2r\u015fitul anului trecut Eduard Zehetner, CEO-ul grupului austriac Immo\u00adfinanz, cu active imobiliare de 6,9 miliarde de euro, din care 1 miliard de euro se afl\u0103 \u00een Rom\u00e2nia. Grupul cel mai activ pe pia\u0163a de birouri \u00een Rom\u00e2nia anun\u0163a spre sf\u00e2r\u015fitul anului trecut demararea unui nou proiect, IRIDE Metroffice, ce va reconfigura proiectul IRIDE Business Park din zona sta\u0163iei de metrou Pipera, care este \u00een prezent cel mai mare parc de afaceri din Bucure\u015fti \u015fi din \u0163ar\u0103, cu 20 de cl\u0103diri cu o suprafa\u0163\u0103 \u00eenchiriabil\u0103 de 93.000 de metri p\u0103tra\u0163i.<\/p>\n
\nDe\u0163inut de grupul austriac Immofinanz, IRIDE a intrat recent \u00eentr-o nou\u0103 etap\u0103 de dezvoltare prin care va fi ini\u0163ial construit\u0103 o nou\u0103 cl\u0103dire de 20.000 mp, iar \u00een timp proprietarii vor s\u0103 d\u0103r\u00e2me cl\u0103dirile vechi pentru a reconfigura proiectul. Austriecii de la Immofinanz \u015fi sud-africanii de la NEPI \u00ee\u015fi disput\u0103 pozi\u0163ia de cel mai mare investitor \u00een pia\u0163a imobiliar\u0103 local\u0103, iar potrivit celor mai recente rapoarte financiare austriecii reu\u015feau la sf\u00e2r\u015fitul toamnei s\u0103 se men\u0163in\u0103 \u00een frunte prin activele imobiliare const\u00e2nd \u00een propriet\u0103\u0163i generatoare de venituri (malluri, birouri \u015fi proiecte logistice) ansambluri reziden\u0163iale \u015fi terenuri pentru noi dezvolt\u0103ri. Potrivit declara\u0163iilor CEO-ului, austriecii iau \u00een calcul \u00eenceperea anul acesta a altor proiecte pe segmentul reziden\u0163ial, unde activeaz\u0103 cu Adama. \u00cen 2014, activitatea pie\u0163ei imobiliare per total a fost vizibil mai intens\u0103 dec\u00e2t cea a anului precedent, dovad\u0103 fiind volumul de investi\u0163ii care s-a ridicat la circa 800 de milioane de euro, cifr\u0103 care \u00eentrece valoarea celui mai activ an din perioada de criz\u0103, 2010, c\u00e2nd investi\u0163iile \u00eensumau circa 540 de milioane de euro. 13 cl\u0103diri au fost finalizate \u00een Bucure\u015fti \u00een 2014, cu suprafe\u0163e cuprinse \u00eentre 2.000 \u015fi 31.000 de metri p\u0103tra\u0163i, din care patru proiecte majore – Green Gate, Green Court cl\u0103direa A, Hermes Business Campus AFI Park 2 & 3 reprezint\u0103 mai mult de 75% din \u00eentreaga suprafa\u0163\u0103 livrat\u0103.<\/p>\n
\nAnul trecut a fost dominat de marile tranzac\u0163ii cu propriet\u0103\u0163i comerciale, care a crescut cu 220%, p\u00e2n\u0103 la 1,124 mld. euro, \u00een timp ce, \u00een Polonia, cea mai important\u0103 pia\u0163\u0103 imobiliar\u0103 din regiune except\u00e2nd Rusia, apetitul pentru tranzac\u0163ii a \u00een\u00adce\u00adput s\u0103 scad\u0103, dup\u0103 cum reiese dintr-un studiu al firmei de consultan\u0163\u0103 imo\u00adbiliar\u0103 CBRE. Pe a treia pozi\u0163ie a urcat Rom\u00e2nia, pia\u0163a local\u0103 a tranzac\u0163iilor imobiliare fiind impulsionat\u0103 de investitori precum NEPI, Globalworth sau Auchan, \u00een timp ce compania de logistic\u0103 P3 recent intrat\u0103 pe pia\u0163\u0103 a preluat pentru circa 120 de milioane de euro proiectul Europolis Logistic Park de l\u00e2ng\u0103 Bucure\u015fti. Cea mai important\u0103 tranzac\u0163ie realizat\u0103 anul trecut de NEPI a vizat mallul Promenada din Bucure\u015fti, cump\u0103rat pentru 148 milioane de euro, \u00een timp ce Globalworth a semnat pe final de an achizi\u0163ia a trei cl\u0103diri de birouri (Nusco Tower, Green Court A \u015fi UniCredit HQ pentru 133 de milioane euro).<\/p>\n
\nCre\u015fterea economic\u0103, stabilizarea chiriilor \u015fi ran\u00addamen\u00adtele peste nivelul din Polonia \u015fi Cehia sunt principalii factori care au determinat revenirea pe cre\u015ftere a volumului de tranzac\u0163ii imobiliare din Rom\u00e2nia. Zona din jurul sta\u0163iilor de metrou Aurel Vlaicu \u015fi Pipera reprezint\u0103 \u00een continuare centrul de interes pentru noile investi\u0163ii \u00een centre de afaceri, cinci proiecte fiind \u00een prezent \u00een diferite faze ale procesului de construire, potrivit ZF. Cea mai avansat\u0103 cl\u0103dire este a doua cl\u0103dire a proiectului Green Court, dezvoltat\u0103 \u015fi construit\u0103 de grupul suedez Skanska, a c\u0103rei livrare este preconizat\u0103 \u00een cel de-al doilea trimestru al acestui an.<\/p>\n
\nCel mai important \u015fantier din zon\u0103 este \u00eens\u0103 Bucharest One, turnul dezvoltat de grupul Globalworth pe terenul fostului showroom auto Porsche Avia\u0163iei, un proiect de 23 de etaje care deocamdat\u0103 a ajuns la \u00een\u0103l\u0163imea mallului Promenada l\u00e2ng\u0103 care se afl\u0103 \u015fi care va avea chiria\u015f Vodafone. \u00cen aceea\u015fi zon\u0103, vizavi de sediul Poli\u0163iei Rutiere, \u015fi grupul Portland Trust a \u00eenceput organizarea de \u015fantier la proiectul Oregon Park pe un teren de patru hectare pe care vor fi ridicate trei cl\u0103diri de birouri de 70.000 mp. Cele mai importante \u015fantiere de birouri active care nu sunt situate \u00een nordul ora\u015fului sunt AFI Park din zona Politehnic\u0103 \u015fi The Landmark din apropiere de Pia\u0163a Roman\u0103. Totu\u015fi, anul care tocmai a \u00eenceput se anun\u0163\u0103 echilibrat din perspectiva activit\u0103\u0163ii de pe \u015fantiere. \u201ePia\u0163a de birouri din Bucure\u015fti pare s\u0103 fi atins un punct de echilibru, pe baza unor fundamente solide\u201c, spune Andrei V\u0103caru, head of research & consultancy \u00een cadrul companiei de consultan\u0163\u0103 pe pia\u0163a de birouri JLL.<\/p>\n
\nSuprafa\u0163a livrat\u0103 \u00een 2013 \u015fi 2014 \u015fi cea estimat\u0103 pentru 2015 este \u00een jurul a 120.000 mp anual, cererea total\u0103 men\u0163in\u00e2ndu-se aproape de 300.000 mp anual, iar nivelul chiriilor prime a r\u0103mas relativ constant \u00een ultimii doi ani. Stocul modern de spa\u0163ii de birouri din Bucure\u015fti a ajuns la finalul lui 2014 la 2,2 milioane de metri p\u0103tra\u0163i, din care 55% sunt catalogate dup\u0103 standardul local drept Clasa A. \u201eCele mai mari suprafe\u0163e au fost livrate \u00een zona Centru Vest \u015fi \u00een deja tradi\u0163ionalele zone din nordul capitalei, \u015fi anume Floreasca – Barbu V\u0103c\u0103rescu \u015fi Dimitrie Pompeiu. Acelea\u015fi zone sunt cele mai interesante \u015fi din punctul de vedere al livr\u0103rilor viitoare, datorit\u0103 premiselor favorabile ca accesibilitatea foarte bun\u0103, disponibilitatea unor loturi de teren mari dar \u015fi ratele medii de neocupare mici din cl\u0103dirile deja existente\u201d, explic\u0103 V\u0103caru. Aproximativ 70% din \u00eentreaga cerere a fost reprezentat\u0103 de contracte noi (inclusiv reloc\u0103ri din cl\u0103diri incluse \u00een stocul modern), \u00een timp ce restul sunt renegocieri. Cererea nou\u0103 (extinderi ale companiilor existente, reloc\u0103ri din spa\u0163ii non clasa A sau B \u015fi companii noi pe pia\u0163\u0103) reprezint\u0103 aproximativ 40% din cererea total\u0103. Companiile din telecom au realizat cele mai mari tranzac\u0163ii de birouri anul trecut, cei trei mari juc\u0103tori din pia\u0163\u0103 – Telekom, Vodafone \u015fi Orange – consolid\u00e2ndu-\u015fi activit\u0103\u0163ile \u00een cl\u0103diri noi prin pre\u00eenchirieri, la care se adaug\u0103 contracte importante \u00eencheiate de firmele de IT.<\/p>\n
<\/p>\n
\n2015 nu va aduce mari surprize din perspectiva cererii, care se va afla, potrivit consultan\u0163ilor, la un nivel asem\u0103n\u0103tor cu cel din 2014, iar suprafa\u0163a de spa\u0163ii de birouri ce se previzioneaz\u0103 a fi livrat\u0103 \u00een 2015 va avea o valoare similar\u0103 cu cea \u00eenregistrat\u0103 \u00een 2013 \u015fi \u00een 2014. Mare parte din ofert\u0103 va fi realizat\u0103 prin dou\u0103 proiecte majore a c\u0103ror livrare au fost anun\u0163ate, AFI Park – fazele 4 si 5 \u015fi Green Court – faza 2. Rata medie de neocupare la finalul lui 2014 \u00een Capital\u0103 a fost de aproximativ 14%, variind \u00eentre subpie\u0163e, cu valori de sub 10% \u00een Vest \u015fi Dimitrie Pompeiu \u015fi ajung\u00e2nd la peste 30% \u00een B\u0103neasa \u015fi Pipera Nord.<\/p>\n
\nChiria contractual\u0103 pentru spa\u0163ii prime \u00een Bucure\u015fti este de 18,5 euro\/mp\/lun\u0103, iar \u00een zonele semicentrale variaz\u0103 \u00eentre 12,5 \u015fi 15 euro\/mp\/lun\u0103, \u00een vreme ce la periferie pot cobor\u00ee \u015fi sub 10 euro\/mp\/lun\u0103, potrivit lui V\u0103caru: \u201eStimulentele financiare au continuat s\u0103 fie consistente, proprietarii oferind at\u00e2t luni libere de plat\u0103 a chiriei, c\u00e2t \u015fi contribu\u0163ii pentru amenajarea spa\u0163iilor. Pachetele de stimulente financiare variaz\u0103 \u00een func\u0163ie de tipul de cerere \u015fi devin importante \u00een special pentru suprafe\u0163e mai mari de 2.000 \u2013 3.000 mp\u201c. Totodat\u0103, pia\u0163a de birouri \u00eencepe s\u0103 se dezvolte \u015fi \u00een alte ora\u015fe mari, poli de dezvoltare regional\u0103, odat\u0103 cu apari\u0163ia investitorilor str\u0103ini, observ\u0103 Adrian Crivii, Darian: \u201e\u00cen aceast\u0103 pia\u0163\u0103, investitorii care nu \u015ftiu s\u0103-\u015fi calibreze oferta la nivelul pie\u0163ei, fiind mai conservatori, risc\u0103 s\u0103 piard\u0103 cel mai mult din cauza mut\u0103rilor. Cei care vor fi mai elastici vor avea pierderi mai mici\u201d.<\/p>\n
\nAnul 2014 a marcat un trend pozitiv \u015fi \u00een zona de retail, unde datele Eurostat plaseaz\u0103 Rom\u00e2nia \u00eentre frunta\u015fele Europei, at\u00e2t pentru partea de consum \u00een zona food, c\u00e2t \u015fi non-food, confirmate \u015fi de dinamica din centrele comerciale. \u201eDup\u0103 patru ani marca\u0163i de o lupt\u0103 \u00een repozi\u0163ionarea \u015fi consolidarea re\u0163elelor, perioad\u0103 \u00een care multe branduri \u015fi-au revizuit strategia de expansiune \u015fi \u00een general au devenit foarte conservatoare, 2014 a adus o \u00eembun\u0103t\u0103\u0163ire a consumului, aspect care a relaxat situa\u0163ia multor retaileri\u201d, arat\u0103 informa\u0163iilor DTZ Echinox. 2015 va aduce o cre\u015ftere a cererii de spa\u0163ii comerciale, care va cre\u015fte at\u00e2t \u00een galeriile comerciale, c\u00e2t \u015fi \u00een parcurile de retail \u015fi centrele comerciale de mari dimensiuni. \u201eChiar \u00een acest moment, grupuri precum LPP (Reserved), Debenhams, Marks & Spencer, Pepco, CCC au planuri importante pentru Rom\u00e2nia\u201d, spun consultan\u0163ii DTZ. Totu\u015fi, Adrian Crivii, pre\u015fedintele Darian, este de p\u0103rere c\u0103 pia\u0163a centrelor comerciale a ajuns la maturitate \u015fi nu mai putem vorbi de o cre\u015ftere semnificativ\u0103 a acesteia sau de apari\u0163ia unor mari centre comerciale noi, cel pu\u0163in \u00een perioada imediat urm\u0103toare.<\/p>\n
\nCele trei elemente la fel de puternice, dar cu \u015fanse inegale pe pia\u0163a anilor urm\u0103tori, reziden\u0163ialul, birourile \u015fi centrele comerciale, au totu\u015fi \u00een fa\u0163\u0103 o perioad\u0103 de oportunit\u0103\u0163i. Urmeaz\u0103 un an de a\u015fezare \u015fi de definire a strategiei pentru cei mai importan\u0163i juc\u0103tori din pia\u0163\u0103 \u015fi exist\u0103 premise ca 2015 s\u0103 intre \u00een istorie drept \u201eanul cel mai bun de dup\u0103 criz\u0103”.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"
Semnalele pozitive trimise de b\u0103nci \u00een pia\u0163\u0103 prin intermediul dob\u00e2nzilor mici, de guvern prin programul Prima cas\u0103 \u015fi chiar de BNR prin declara\u0163iile guvernatorului BNR despre o nou\u0103 bul\u0103 au determinat popula\u0163ia s\u0103 revigoreze pia\u0163a reziden\u0163ial\u0103 dup\u0103 \u015fase ani de iner\u0163ie.<\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":0,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[698],"tags":[332,16061,7267,82,185,9321,4126,246,182,32611,439,7539,187,438,10882,30,183,10595,9359,149,7633,7830,6266,60,11229,340,80,98,19707,7128,24193],"class_list":["post-116371","post","type-post","status-publish","format-standard","hentry","category-cover-story","tag-activitate","tag-alegere","tag-banci","tag-bani","tag-bnr","tag-cerere","tag-clienti","tag-crestere","tag-criza","tag-declansare","tag-depozite","tag-dezvoltatori","tag-dobanzi","tag-europa","tag-general","tag-imobiliare","tag-imprumut","tag-incredere","tag-ins","tag-investitii","tag-investitori","tag-locuinte","tag-oameni","tag-piata","tag-piata-imobiliara","tag-preturi","tag-refuz","tag-romania","tag-timp","tag-tranzactii","tag-trecut"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/116371","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcomments&post=116371"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/116371\/revisions"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fmedia&parent=116371"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcategories&post=116371"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/bm.dev.synology.me\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Ftags&post=116371"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}